CDB pós-fixado e prefixado: qual a diferença entre eles?

O CDB (Certificado de Depósito Bancário) é um dos títulos de investimento mais populares do Brasil e sua popularidade se deve ao fato dele trazer aquela boa e velha segurança. 

Existem diferentes tipos de CDB para fazer seu dinheiro render: o pós-fixado e o prefixado. Afinal, nada melhor do que entrar em uma estrada que você possa andar com a rentabilidade e a segurança.

Você já conhece o CDB pós-fixado e o CDB prefixado?

O CDB pós-fixado tem sua rentabilidade atrelada com um indicador financeiro, que pode ser a Selic (Sistema Especial de Liquidação e Custódia), o CDI (Certificado de Depósito Interbancário) ou IPCA (Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo). Apesar dos nomes complexos, a operação é simples e permite render mais ou menos, dependendo de cada um destes índices econômicos. 

Para este tipo de operação, você só conseguirá saber o rendimento exato da aplicação no momento do seu vencimento ou no resgate do dinheiro. Já o CDB prefixado consiste em contratar uma rentabilidade definida na hora da compra. Por isso, você não precisa esperar ou acompanhar as taxas de juros para saber se seu dinheiro vai render ou não. 

Imagine que você pretende investir em um CDB que oferece 14% ao ano de retorno e, independentemente do que acontecer com o mercado, você receberá os 14% contratados no início do investimento, sendo apenas necessário manter o valor combinado até a data final do seu vencimento.

E agora, qual das opções de CDB escolher?

Para escolher uma das opções de CDB é importante considerar seu objetivo, seu perfil de investidor e ter noções básicas de economia. Assim, você consegue compreender qual a expectativa de rentabilidade do indexador pós e, a partir disso, compará-lo com a taxa prefixada. 

Também é importante compreender os riscos que cada opção oferece e analisar se está disposto a encará-lo, considerando que o CDB prefixado, por exemplo, é um pouco mais arriscado que o pós, pois você pode deixar de ganhar dinheiro em relação aos juros ou inflação — no caso desses indexadores terem uma rentabilidade maior comparada ao CDB prefixado. 

Além disso, existem outros pontos que podem ser analisados antes de decidir: 

• Momento econômico: enquanto um te dá a chance de ganhar mais ou menos, dependendo do mercado, o outro já tem o valor fixado e você não ganha um real a mais, nem a menos do que foi contratado. Decidir entre eles está atrelado ao seu perfil de vida mais conservador ou “aventureiro” no mundo das finanças. Em um cenário de alta de juros ou inflação, os títulos pós são mais interessantes, pois acompanham a subida desses índices. Em contrapartida, em um cenário de queda de juros ou de inflação, o título pré fica fixo com a rentabilidade do momento da contratação. Nesse cenário, o pré possibilita uma melhor rentabilidade em relação ao pós.
  
  
• Prazo para resgate de cada CDB: existem diversos prazos para resgate, mas se seu objetivo é fazer um resgate a curto prazo, o ideal é investir em um CDB pós-fixado, pois ele acompanhará a performance macroeconômica. Já prazos mais longos é importante entender o contexto econômico em questão, para decidir qual é a melhor opção.  
  
  
• Risco que cada opção proporciona: ambos investimentos são seguros, porém, o prefixado tende a ser um pouco mais arriscado, pois você pode ficar descasado com o cenário macroeconômico e ganhar uma taxa fixa, que pode ser muito abaixo da inflação ou da taxa de juros, caso esses indexadores subam.
  
  
• Tributação do Imposto de Renda cobrada em cada opção: quanto maior o período do dinheiro investido, menor será a tributação. Ou seja, acima de dois anos, a mordida do Leão é de 15%, já até dois anos é de 17,5%, em um ano de investimento o valor é de 20% e em até seis meses investidos o valor sobe para 22,5%.

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5 motivos para você começar a investir em CDB

Dinheiro parado na conta é a mesma coisa que dinheiro embaixo do colchão, não rende. Por isso, investir é uma boa opção para fazer seu dinheiro trabalhar por você, mesmo que você seja uma pessoa conservadora e que não gosta de riscos, o CDB é uma excelente opção. 

Há também outras formas de investir, como fundos de investimento, por exemplo. Ambos são muito rentáveis e seguros, porém, o CDB ainda é a melhor opção para quem está começando. 

Confira os benefícios:

1. Rentabilidade 

Dinheiro na poupança? Melhor investido em CDB. A segurança é a mesma e apesar de ambos se atrelarem à Taxa Selic, o CDB pode ter pagamentos acima de 100% da Selic, enquanto a poupança tem uma rentabilidade atrelada à sua taxa básica de juros da economia brasileira e a variação da Taxa Referencial (TR). Ou seja, se a Selic estiver acima de 8,5% ao ano, seu rendimento na poupança é de 0,5% ao mês mais a variação da TR (cerca de 7% ao ano na data de hoje) mas se ela estiver igual ou abaixo de 8,5% ao ano, o rendimento da poupança será equivalente a 70% da Selic junto da TR.

2. Ausência de taxas 

Você não paga taxa alguma para o banco ao adquirir um título de CDB, diferentemente de outros tipos de investimentos, que têm taxas previstas.

3. Liquidez 

Alguns tipos de CDBs pré e pós-fixados têm liquidez diária, o que te possibilita sacar o dinheiro quando precisar. Os CDBs também possuem rentabilidade diária, diferentemente da poupança, que é necessário esperar 30 dias (completar o aniversário de investimento) para render 

4. Diversidade 

Você consegue encontrar diversas opções de CDBs com prazos diferentes, rentabilidades diversas e muitos caminhos para você definir a melhor opção de investimento de acordo com seu perfil.

5. Segurança

Os CDBs são títulos de renda fixa conservadores. Quanto mais seguro for a instituição que está emitindo o CDB, mais seguro é o título. Além disso, todos os CDBs, independente do banco emissor, são protegidos pelo FGC (Fundo Garantidor de Crédito) em R$ 250 mil por instituição financeira e no total de R$ 1 milhão por CPF. Ou seja, um investidor pode ter até 1 Milhão investido em CDB, sendo até 250 mil por instituição financeira emissora, que estará garantido pelo FGC. 

Conheça todas as vantagens que o CDB te oferece!

Investir no CDB te dá a possibilidade de escolher entre títulos diferentes, sejam eles pré ou pós- fixados, com prazo diferentes e rentabilidade diária. E não para por aí! 

Se você é adepto à tradicional poupança, saiba que os CDBs podem garantir uma rentabilidade muito maior, tudo isso com um nível de risco semelhante! Por isso, se você está começando no mundo dos investimentos ou ainda tem dúvidas, escolher o CDB como porta de entrada será o caminho mais fácil e lucrativo para seu dinheiro render mais.